日前，日本科技巨頭索尼集團正計劃大力拓展其在中國智能手機廠商中的市場份額，重振其圖像傳感器的盈利能力。

上周五，索尼在長崎科技中心舉行了擴建工程的竣工儀式。據(jù)悉，長崎工廠是其圖像傳感器的主要生產(chǎn)基地，此次擴建使?jié)崈羰颐娣e增加了 60%。此外，索尼還計劃在熊本縣新建一座圖像傳感器工廠。

此前，索尼因受地緣政治和中美貿(mào)易摩擦影響，減少對華為供應(yīng)圖像傳感器，致使其營收下降。那么，“大意失荊州”后的索尼此番重新押注中國市場，勝算幾何？國產(chǎn)CIS發(fā)展又是如何景象？

索尼重押中國市場，瞄準兩大廠商

據(jù)索尼預(yù)計，截至明年3月的財年，其合并凈利潤將下降13%，至8800億日元（當前約 441.76億元人民幣）。其半導(dǎo)體部門的營業(yè)利潤也將下滑8%至 1950 億日元。相比2019年，其半導(dǎo)體部門的營業(yè)利潤率曾達到22%，位居索尼六大業(yè)務(wù)板塊之首，而本財年這一指標預(yù)計僅為 12.3%。

導(dǎo)致索尼半導(dǎo)體部門盈利能力下降的主要原因，一是來自華為的圖像傳感器訂單銳減。二是在固有產(chǎn)量下，索尼的另一大客戶蘋果訂單量充足，索尼難以轉(zhuǎn)向其他客戶大幅增加銷售。

因而，此次索尼擴大了長崎工廠的產(chǎn)能，以長期計劃加大瞄準對中國智能手機制造商的銷售，小米和 OPPO 是索尼瞄準的兩大目標。

為鞏固中國市場份額，索尼還于去年推出了主銷中國的“Lytia”品牌圖像傳感器，并指定長崎工廠為供應(yīng)中心。“索尼正在以主攝像頭為重點，以利潤為優(yōu)先，大力促進銷售，”瑞穗證券的分析師中根康介表示。

此前，索尼曾是抬高CIS行業(yè)利潤均值的一大旗手，此刻為找回失落的中國市場不惜放價競爭，將給整體市場帶來一定影響。未來，在卷技術(shù)、卷性能打造高精產(chǎn)品的同時，CIS市場或?qū)⑦M一步走向卷價格的競爭場域。

國廠崛起，哪些領(lǐng)域值得關(guān)注？

近年來，在索尼一度“松懈”于中國市場的同時，國產(chǎn)CIS龍頭深扎穩(wěn)打，在國產(chǎn)替代的道路上穩(wěn)步前行。

目前，以韋爾股份、格科微、思特威為代表的國產(chǎn)CIS龍頭公司已在部分下游市場取得了較大的市場份額。據(jù)Counterpoint Research測算，2022 年， 韋爾股份（豪威科技）占據(jù)全球 CIS 市場份額的12.9%，格科微及思特威則分別占據(jù) 4.7%、 2.3%的份額。

當前，手機仍是CIS應(yīng)用最廣泛的下游應(yīng)用領(lǐng)域，據(jù)Counterpoint Research測算，2022 年，手機約占 CIS 下游領(lǐng)域的 71.40%，CIS也同時在汽車（8.6%）、監(jiān)控（5.6%）、數(shù)碼相機（3.1%）、PC/平板電腦（3%）和工業(yè)（2.9%）等下游領(lǐng)域多點開花。

手機 CIS：多攝拉動增長，降本求質(zhì)并存

在手機市場進入存量競爭后，以多攝方案滲透提振CIS用量，高像素、多功能主攝需求高端高性能CIS的需求格局已然成形。據(jù)Frost & Sullivan預(yù)測，2024 年手機后置多攝滲透率將提升至 91%，屆時平均單部手機攝像頭搭載數(shù)量將達4.9個。

隨著智能手機消費的整體疲軟，對上游CIS廠商提出了更高的成本控制挑戰(zhàn)。2021年Q4至23Q1，2M像素CIS價格下滑40%，8M像素CIS價格下滑20%。但高像素CIS產(chǎn)品的價格仍顯著高于低像素CIS 產(chǎn)品，因此以技術(shù)突破打造高端產(chǎn)品路線仍是手機CIS力爭的趨勢。

在這一核心領(lǐng)域，索尼、三星兩大巨頭占據(jù)鰲頭，豪威、格科微、思特威等國產(chǎn)廠商激流勇進。

2022年索尼占據(jù)了全球手機CIS市場中54%的份額，較2021年增長5%。三星、SK 海力士兩家韓廠占有34%。在近年發(fā)行的新機型中，豪威是使用最廣泛的國產(chǎn)供應(yīng)商，但大多供應(yīng)的料號為前攝或輔攝鏡頭，僅OPPO Reno 10使用了一顆豪威供應(yīng)的64M主攝鏡頭。另外，2022年格科微雖是全球手機CIS市場的銷量冠軍，但在市占率方面僅占全球手機CIS市場銷售額總額的5%左右，這些都意味著國產(chǎn)高端料號亟待突破。

汽車CIS：伴隨自動駕駛迭代量價齊升

隨著ADAS、城市 NOA 等智能駕駛功能滲透，汽車 CIS 量價齊升。據(jù) Yole 預(yù) 計，至 2027 年，單車攝像頭用量最多有望達到 20 顆。作為汽車攝像頭模組的價值核心，CIS約占汽車攝像頭模組總成本的 50%。由于分辨率的高低與攝像頭的探測距離密切相關(guān)，比如800萬像素的CIS最遠可探測距離為120萬像素攝像頭的3倍左右，因而隨著自動駕駛需求的提升，將要求采用更高的分辨率的CIS，該市場在量價方面都具有著可觀的前景。

在這一市場中，安森美、豪威為全球最大的汽車CIS供應(yīng)商。據(jù)ICV Tank數(shù)據(jù)預(yù)測，2022年，全球汽車CIS市場規(guī)模達到26億美元，同比增長6.31%，其中中國汽車CIS市場規(guī)模為11.28億美元，占據(jù)全球四成以上的市場。而目前，全球汽車CIS市場由安森美和豪威主導(dǎo)，二者在2022年的市占率分別為44.05%和30%，合計占據(jù)全球七成以上的市場。此外三星、索尼等傳統(tǒng) CIS 巨頭和其他實力強勁的國產(chǎn)廠商如思特威、格科微以及比亞迪亦布局了汽車 CIS市場。

安防：性能需求提升，亟需向高端化轉(zhuǎn)型

隨著安防視頻監(jiān)控系統(tǒng)復(fù)雜度的逐步提高，對 CIS 提出更高要求。根據(jù)TSR的報告，安防應(yīng)用領(lǐng)域的 CIS 對分辨率的需求范圍為30萬-1200萬像素，并且重心逐漸向高分辨率的方向移動，目前主流出貨分辨率雖為200萬像素（2020年占80%）、400-500萬像素（2020年占12%），但800萬像素的需求正在逐年以85%的年化增長率遞增。

同時，隨著AI驅(qū)動視頻監(jiān)控創(chuàng)新涌現(xiàn)，對視頻信號的質(zhì)量要求逐步提高，對于低照度光線環(huán)境成像、HDR、高清/超高清成像、智能識別等成像性能方面提出了更高的要求。

全球安防 CIS 市場競爭較為穩(wěn)定，當前國內(nèi)企業(yè)在銷售額與出貨量上均存在優(yōu)勢，但產(chǎn)品亟需向高端化轉(zhuǎn)型。根據(jù)Frost&Sullivan的統(tǒng)計，2020年全球前5大安防CIS廠商分別為思特威、豪威、索尼、晶相光電與安森美，其中思特威出貨數(shù)量最多，而豪威銷售額排名第一，前 5 大企業(yè)幾乎占據(jù)安防 CIS 95%以上的市場。產(chǎn)品價格方面，思特威、豪威、索尼、安森美產(chǎn)品平均單價分別約為 1.32、2.36、3.27、 3.61 美元，可見國內(nèi)本土企業(yè)產(chǎn)品出貨結(jié)構(gòu)中，高端產(chǎn)品占比亟需提升。

機器視覺：國產(chǎn)占據(jù)先機，多維迅猛發(fā)展

隨著AI和5G技術(shù)的商用落地，機器視覺不再局限于工業(yè)中的應(yīng)用，新興的下游應(yīng)用市場不斷涌現(xiàn)，如無人機、掃地機器人、AR/VR 等，都為機器視覺行業(yè)的發(fā)展注入了新活力。在該領(lǐng)域中，全局快門CIS的應(yīng)用廣度與深度都在迅速提升。

根據(jù)Frost&Sullivan統(tǒng)計，全球全局快門CIS總出貨量從2018年的1100萬顆迅速增至2020年的6000萬顆，預(yù)計到2025年全球全局CIS出貨量有望增長至 3.92億顆，2021-2025年的復(fù)合年增長率為35.7%。

當前，機器視覺領(lǐng)域CIS市場份額主要集中在少數(shù)領(lǐng)先企業(yè)，這一領(lǐng)域國內(nèi)廠商表現(xiàn)出色。2020年全球機器視覺領(lǐng)域共出貨6000萬顆CIS產(chǎn)品，其中，思特威出貨2900萬顆，豪威出貨 1900萬顆，索尼出貨900萬顆，市占率分別為41.67%、31.67%、15%，呈現(xiàn)多寡頭局面。

結(jié)語

總而言之，CIS作為智能化之眼，電子信息系統(tǒng)的智能化程度與市場對CIS的需求成正比關(guān)系。因而，即便是當前智能手機的增長趨緩，諸如汽車、安防、機器視覺、AR/VR等新興應(yīng)用的不斷發(fā)掘也會驅(qū)動市場繼續(xù)增長，部分應(yīng)用領(lǐng)域所經(jīng)歷的階段性疲軟并不會影響CIS產(chǎn)業(yè)廣闊的未來。

受益于國產(chǎn)替代、產(chǎn)業(yè)升級等利好因素，國內(nèi)CIS產(chǎn)業(yè)獲得了長足進展。據(jù)Gartner預(yù)測，CIS 預(yù)計將成為第一批中國占據(jù)全球份額 10%以上的半導(dǎo)體品類之一。可以說，屬于國產(chǎn)CIS的春天已經(jīng)到來。但國產(chǎn)CIS的高端化升級仍是橫亙在歲物豐成之前，一段需要漫漫求索，持續(xù)躬耕的必經(jīng)之路。而索尼此番放價競爭重押國內(nèi)市場，也從側(cè)面提示了國產(chǎn)CIS廠商：轉(zhuǎn)型升級刻不容緩。